Roboadvisor o hacerlo tú mismo: qué pagas y qué te ahorras
Un roboadvisor cobra una capa extra de comisión por montar y mantener la cartera. Analizamos qué hace exactamente ese servicio, cuánto cuesta en euros y para quién compensa.
La pregunta se plantea como si fuera ideológica y es puramente práctica: ¿lo que cobra de más un roboadvisor vale lo que te resuelve? Depende de una variable que solo tú conoces: si sin él realmente lo harías, y lo harías bien.
Qué hace un roboadvisor
- Te asigna una cartera según un test de perfil.
- Compra los fondos subyacentes por ti, normalmente indexados de bajo coste.
- Rebalancea automáticamente cuando los pesos se desvían.
- Automatiza las aportaciones periódicas.
- Te quita de encima la decisión de qué producto comprar.
Qué cobra por ello
Una comisión de gestión encima del TER de los fondos que utiliza. Es decir, pagas dos capas: la del vehículo y la del servicio. El total suele situarse claramente por encima de lo que cuesta un fondo indexado global contratado directamente.
Para quién compensa
| Situación | Encaja mejor |
|---|---|
| No quieres decidir nada y temes no empezar nunca | Roboadvisor |
| Te cuesta no tocar la cartera en las caídas | Roboadvisor |
| Tienes claro el índice y quieres coste mínimo | Hacerlo tú |
| Cartera de un solo fondo global | Hacerlo tú |
| Quieres varios activos y rebalanceo automático sin trabajo | Roboadvisor |
El error de comparar mal
Mucha gente compara el coste total del roboadvisor con el TER del fondo, y no es la comparación correcta. Si te lo haces tú, tu coste no es solo el TER: hay que sumar lo que te cobre el intermediario y, sobre todo, el valor de las decisiones que tomarás peor o más tarde.
Y al revés: si el roboadvisor te está montando algo que en el fondo es un índice mundial con una pizca de renta fija, conviene saberlo antes de pagar por ello año tras año.
Lo que sí puedes comprobar siempre
Sea cual sea la vía, lo importante es idéntico: qué hay dentro. Da igual quién apretó el botón; lo que determina tu resultado es en qué países, sectores y empresas acaba el dinero, y cuánto pagas en total por tenerlo ahí.
Puedes verlo escribiendo los fondos de tu cartera gestionada en el analizador. A veces la conclusión es que el servicio está bien montado, y a veces que estás pagando una capa por algo muy sencillo. Las dos respuestas son útiles.
Preguntas frecuentes
¿Cuánto cobra un roboadvisor?
Una comisión de gestión que se suma al TER de los fondos que utiliza, de modo que el coste total es superior al de contratar un fondo indexado directamente. La diferencia habitual se mide en décimas de punto porcentual anual.
¿Merece la pena un roboadvisor?
Depende de si te aporta algo que no harías tú: empezar, mantener el plan en las caídas y rebalancear sin trabajo. Si tu cartera es un único fondo global y tienes claro el criterio, la capa extra aporta menos.
¿Puedo traspasar mi cartera de roboadvisor a otro sitio?
Normalmente sí, porque son fondos de inversión y entran en el régimen de traspasos, que permite mover el dinero sin tributar en ese momento. Conviene confirmarlo con la entidad de destino.
Junta tus fondos y acciones y comprueba en un minuto qué hay dentro de verdad: países, sectores, empresas repetidas y lo que pagas de comisiones.
Analiza tu cartera gratis →Este artículo es informativo y educativo. No constituye asesoramiento financiero ni recomendación de compra o venta de ningún producto. Los datos fiscales corresponden a la normativa vigente en la fecha de publicación; comprueba siempre la del ejercicio en curso. ¿Dudas, errores o sugerencias? Escríbenos a contacto@diversificasimple.com: corregimos rápido.